La mala gestión de la tesorería ha sido la causa de numerosos problemas empresariales. Un negocio puede ser rentable sobre el papel y, aun así, tener dificultades para pagar nóminas, proveedores o impuestos si su flujo de caja no es saludable.
¿Qué es el flujo de caja?
Empecemos por darle una definición a la gestión de la tesorería: es el proceso de seguimiento y optimización del flujo de caja en un periodo de tiempo determinado.
En términos prácticos, consiste en comparar el dinero que entra en la empresa con el dinero que sale para atender gastos, inversiones y obligaciones financieras.
- Ventas.
- Cobros pendientes.
- Financiación.
- Inversiones.
- Nóminas.
- Impuestos.
- Facturas de proveedores.
- Préstamos.
- Gastos operativos.
Flujo de caja y beneficio: ¿son lo mismo?
No.
| Concepto | Flujo de caja | Beneficio |
|---|---|---|
| Qué mide | Entradas y salidas reales de efectivo | Resultado contable |
| Refleja liquidez | Sí | No necesariamente |
| Incluye cobros pendientes | No | Sí |
| Utilidad principal | Gestión financiera | Análisis de rentabilidad |
¿Por qué es tan importante gestionar el flujo de caja?
- La capacidad de crecimiento.
- La sostenibilidad del negocio.
- Las necesidades futuras de financiación.
- La resiliencia frente a situaciones imprevistas.
- La capacidad para asumir nuevas inversiones.
Ventajas de la gestión de la tesorería
A continuación, te ofrecemos un listado de los siete principales beneficios de la gestión del flujo de caja:
- Pagar a tus empleados y proveedores a tiempo
Mantener una tesorería equilibrada ayuda a cumplir puntualmente con las obligaciones de pago.
- Garantizar la continuidad operativa
Contar con efectivo disponible facilita la compra de materias primas, servicios o recursos necesarios para atender pedidos y mantener la actividad diaria.
- Cumplir con las obligaciones financieras
Ya se trate de impuestos, de la devolución de un préstamo o de otras facturas, una buena gestión de la tesorería te permitirá hacer un seguimiento de todos tus gastos pasados, actuales y futuros, para que puedas planificar en consecuencia y asegurarte de que estos gastos se pagarán a tiempo.
- Tomar mejores decisiones empresariales
El conocimiento detallado de la situación de tesorería facilita la elaboración de presupuestos y la planificación estratégica.
- Mantener las reservas de efectivo y evitar los gastos excesivos
Sin una buena gestión de tesorería, podrías gastar más de la cuenta o utilizar el efectivo necesario para fines que no revierten. El análisis del estado de flujo de caja puede ayudarte a determinar si la situación financiera de tu empresa es estable. Así, ganarás en control, vigilarás tus gastos, determinarás tu liquidez y rentabilidad, y te asegurarás de que tengas suficientes reservas de efectivo en caso de gastos inesperados o deudas incobrables.
- Financiar el crecimiento
Otro beneficio de la gestión del flujo de caja es permitir que tu negocio se abra a inversiones y oportunidades de crecimiento.
Una tesorería sólida facilita inversiones como:
- Lanzamiento de nuevos productos.
- Expansión internacional.
- Contratación de personal.
- Modernización tecnológica.
- Mejorar el acceso a la financiación
Las entidades financieras suelen analizar la capacidad de generación de efectivo antes de conceder financiación.
Descarga la infografía para conocer las ventajas de una correcta gestión de tesorería
Señales de alerta que indican problemas de flujo de caja
Existen determinados indicadores que pueden anticipar dificultades de tesorería.
- Retrasos frecuentes en los cobros.
- Incremento sostenido de las cuentas por cobrar.
- Dependencia excesiva de financiación externa.
- Concentración elevada de ventas en pocos clientes.
- Falta de reservas de efectivo.
- Incremento de los plazos de pago de proveedores.
Cómo mejorar la gestión de la tesorería de tu empresa
Para garantizar una situación financiera positiva y evitar problemas de tesorería, te ofrecemos algunas recomendaciones:
- Haz previsiones de tesorería con regularidad para poder proyectar tu situación de flujo de caja -los ingresos que obtendrás (estima tu volumen de ventas, etc.) y cuánto dinero gastarás (prevé los gastos que tendrás que hacer, cuánto pedirás, etc.)- y actúa en función de las conclusiones.
- Investiga a fondo a los posibles nuevos clientes y analiza su solvencia obteniendo su calificación financiera, recurriendo a socios locales para obtener información o utilizando inteligencia alternativa.
- Gestiona las facturas atrasadas para evitar los impagos: sigue las mejores prácticas de control de crédito para agilizar los pagos facturando a los clientes lo antes posible, estableciendo condiciones de pago claras y aplicando un proceso que garantice que las facturas se pagarán a tiempo. Define qué hacer en caso de impago.
- Presta atención a las amenazas emergentes, como los deudores, las facturas cuantiosas y las fechas de reembolso de los préstamos.
- Evita gastar en exceso y asegúrate de realizar inversiones sólidas: antes de realizar una gran inversión o ampliar negocio, considera siempre el impacto que tendrá en tu tesorería e investiga los sectores o mercados para comprender plenamente el contexto.
- Mantén las reservas de efectivo ahorrando una proporción del flujo de caja para cubrir responsabilidades inesperadas
- Forma a tu equipo en los principios básicos del control del crédito (o contrata a personas que los conozcan) para una mejor gestión de la tesorería.
- Utiliza un programa digital de gestión que te ayude a hacer un seguimiento de las facturas y los gastos, y te proporcione una imagen clara de tu situación de tesorería.
¿Cómo puede ayudarte el seguro de crédito a proteger el flujo de caja?
Muchas empresas incorporan mecanismos adicionales de protección para reducir su exposición al riesgo de impago.